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非瘟发生以后，养殖行情剧烈波动，饲料企业的竞争比以往更加激烈。近4年，饲料企业的差异化发展更为显著，有的企业重点发展养殖，有的企业潜心做好饲料本业，饲企的实力、地位也发生了翻天覆地的变化。本期《农财宝典》新牧网记者根据各企业公开资料及相关采访，盘点非瘟以来我国饲料行业巨头排行的变化情况。
01
30强饲料产销量占全国总产量的64%
总体来看，我国饲料行业的集约化程度越来越高。中国饲料工业协会统计数据显示，2021年10万吨以上规模饲料厂达957家，全国年产百万吨以上规模饲料企业集团39家。其中有6家企业年产量超过1000万吨，比2020年增加3家。《农财宝典》新牧网记者统计30家国内巨头饲企近4年的生产数据发现，饲料企业的产销量大致可以分为三个梯队。
第一梯队为产销量1000万吨以上的企业。据《农财宝典》新牧网记者统计，共有6家，分别为新希望、海大、温氏、牧原、双胞胎及正大集团（中国区）。
新希望去年饲料产销量高达2824万吨，是全国唯一一家突破2500万吨的饲料企业。海大年报显示，2021年海大饲料产量为1963万吨，已经无限接近2000万吨级别。温氏及牧原均在2018年饲料产量便超过1000万吨。双胞胎集团和正大集团（中国区）2021年的产量都突破了1000万吨，正式进入第一梯队。
第二梯队为产销量400—1000万吨的企业，包括桂林力源、禾丰股份、万洲国际、大北农、东方希望集团、通威股份、唐人神、特驱集团、正邦科技、亚太中慧等10家企业。
由于豆粕、玉米等饲料原料价格不断上涨，这些处于中上水平的头部企业通过调整战略方向、并购等方式不断发展。2021年禾丰提出了“饲料销量保底年均增长20%，并冲击三年翻倍”的新目标；大北农强势收购九鼎及正邦的饲料公司，头部饲企动作频频，引人注目。
第三梯队为产销量140-400万吨的企业。包括南宝、安佑、中粮饲料、布恩农牧、圣农、傲农、铁骑力士、扬翔、天康、九鼎、大成、加大、立华、华西希望等14家企业。《农财宝典》新牧网记者注意到，作为广东禽料代表企业之一，广东南宝集团已连续三年饲料产销量稳定在300万吨以上，竞争力不容小觑。
2021年，全国饲料产量约2.93亿吨，而仅30家巨头的饲料产销量便超1.87亿吨，占比高达64%。未来，饲料行业的集中度将进一步提升，十强企业将占据饲料工业的半壁江山。
02
禾丰、大北农杀进全国十强
非瘟过后，饲料企业的业态发生了比较大的转变，不少饲料企业开始进入养殖端，伴随着业务方向的调整，饲料企业的排名情况发生了变化。
《农财宝典》新牧网记者梳理2018年和2021年国内饲料企业产销量前十强榜单，发现四大亮点：
其一，新希望稳坐国内饲料企业头把交椅。2018年新希望饲料产量已经高达1704万吨，雄踞榜单第一。而2021年，新希望饲料销售规模更是达到了2824万吨，约占全国总量的10%，位居全国第一。
其二，海大在2021年成功上升到全国第二名。《农财宝典》新牧网记者查阅海大集团年报数据得知，近两年海大的畜禽料业务增长势头明显，其中，2020年猪饲料销量同比增长37%，2021年猪饲料销量同比增长甚至达到100%，禽料销量亦连续两年增长。依靠畜禽料的快速增长，海大2021年饲料年销量达1963万吨，约占全国饲料总产量的6.7%。基于这个背景，海大也在新的一年投入更多资源发展畜禽料业务。2022年1月，由海大孵化的海芯集团正式成立，发力高端畜禽核心料领域。
其三，双胞胎和桂林力源产量大幅上升。虽然这两家企业都不是上市企业，实力却不容忽视。双胞胎在2021年饲料产量成功突破1000万吨，成功跻身第一梯队；而桂林力源2021年的产量为965万吨，已经非常接近1000万吨。
力源相关负责人在接受《农财宝典》新牧网记者采访时表示，目前力源仅广西地区饲料工厂就多达24家，力源在广西的市场占有率大约在50%-60%左右，预计2022年目标产量将突破1000万吨。
其四，禾丰股份、大北农等企业凭借在畜禽料方面的突破，销量也进入了全国前十的榜单。
03
海大饲料毛利润最高
饲料企业的核心自然是饲料板块。《农财宝典》新牧网记者整理各大上市饲企的饲料业务营收情况，新希望成功夺得去年饲料营收第一，2021年营收达到708.17亿元。海大的饲料板块收入也接近700亿元的水平。饲料板块营收超100亿的还有大北农、通威、唐人神、正邦、禾丰、傲农等企业。
而饲料毛利方面，海大的在这些上市饲企中位列第一。2021年海大饲料板块营收达698.26亿元，饲料毛利润高达63.4亿。尽管近年海大的饲料产销量并非最高，但饲料毛利润4年连涨，在饲料企业中遥遥领先。和2018年相比，海大去年的饲料毛利润增长64.29%。
新希望作为行业中的产量老大，饲料毛利连续三年稳定在30亿元以上，排名一众上市企业第二。另外大北农、禾丰、唐人神、正邦等企业的饲料毛利也保持在10亿元以上。
看完各家企业饲料板块的表现，我们再来看一下企业整体的盈利情况。记者整理发现，通威2021年净利润达82.03亿，跃居16家上市饲企之首，与2020年相比增长1倍以上，接近前三年的利润总和。
不过值得注意的是，与单纯生产饲料的企业不同，通威主要是依靠饲料及太阳能电池等多元业务，维持了较强的市场竞争力。去年整体盈利的企业还有海大、京基智农、神农集团、粤海饲料、禾丰股份等。
反观亏损得最严重的正邦科技，主要是受养猪业务拖累。《农财宝典》新牧网记者整理正邦的2021年报及2022年第一季度报得知，正邦从去年出到今年一季度末，已亏损超210亿元。2022年第一季度正邦生猪头均亏损高达1002元/头。
正邦解释称，去年亏损原因有三：一是出栏规模迅猛增长叠加同期生猪市场价格低迷，业绩受周期波动影响较大。二是公司通过外购高价母猪进行快速扩张。三是公司通过自建、改造及租赁等方式大幅快速增加生猪产能。这也说明了在养殖端押上重资产的饲料企业有多艰难。
近年饲料企业兼顾畜禽养殖已经成为新的潮流，记者统计饲料巨头们的生猪养殖情况，12家饲料巨头生猪出栏量已超1亿头。超1000万头出栏量的企业有牧原、正邦、温氏、双胞胎等企业，新希望去年出栏998万头，无限接近千万头关口。这些养猪规模较大的饲料企业，去年的业绩或多或少都受到了养猪业务的影响。
2022年，饲料原料价格依然坚挺，猪价面临的考验也还是很大，饲企发展依然是机遇与挑战并存，谁会在新的一年拔得头筹，让我们拭目以待。
记者：黄子民 刘鑫 徐晓敏
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